Resultados del año completo
21 de diciembre 2023
PLC DEL GRUPO CARR
RESULTADOS DEL AÑO COMPLETO
Para el año terminado el 2 de septiembre de 2023
Carr's Group plc (CARR.L), ("Carr's, la "Compañía" o el "Grupo") el Grupo de Ingeniería y Agricultura Especializada, anuncia sus resultados auditados para el año que finalizó el 2 de septiembre de 2023.
Aspectos financieros más destacados
Ajustado (Operaciones Continuas) | FY23 | FY22 | + / -% |
Ingresos (millones de libras esterlinas) | 143.2 | 124.2 | +15.3 |
Beneficio operativo ajustado (£ 'm) | 8.0 | 11.9 | -33.2 |
Beneficio ajustado antes de impuestos (millones de libras esterlinas) | 7.5 | 11.2 | -33.2 |
Utilidad ajustada por acción (p) | 6.2 | 10.0 | -38.0 |
| |||
Estatutario (Operaciones Continuas) | FY23 | FY22 | + / -% |
Ingresos (millones de libras esterlinas) | 143.2 | 124.2 | +15.3 |
Beneficio operativo (millones de libras esterlinas) | 2.0 | 8.2 | -76.3 |
Beneficio antes de impuestos (£ 'm) | 1.5 | 7.6 | -80.1 |
Utilidad básica por acción (p) | |||
Operaciones continuas | 0.4 | 6.4 | -93.8 |
Operaciones discontinuadas * | (0.7) | (3.5) | |
reportado | (0.3) | 2.9 | -110.3 |
Dividendo por acción (p) | 5.2 | 5.2 | - |
Efectivo neto / (deuda) (millones de libras esterlinas) | 4.2 | (14.0) | |
*FY22 reexpresado en relación con la pérdida reconocida en la medición al valor razonable menos los costos de venta (ver nota 10)
Aspectos destacados de las operaciones continuas
· División de Ingeniería
? Beneficio operativo ajustado de £5.3 millones (año fiscal 22: £5.4 millones) con un sólido desempeño en el segundo semestre.
? Cartera récord de pedidos anticipados de varios años de £ 60 millones (año fiscal 22: £ 41 millones), lo que refleja tendencias macroeconómicas favorables a largo plazo que respaldan los segmentos del sector nuclear, energético, de defensa y médico.
· División de Agricultura Especializada
? Los ingresos aumentaron un 18.7% con respecto al año anterior y los aumentos importantes de los precios de venta para recuperar los precios de los insumos compensaron las reducciones de volumen.
? Beneficio operativo ajustado de £5.6 millones (año fiscal 22: £9.2 millones).
? Los volúmenes comerciales en ambos mercados clave se vieron afectados por las condiciones de sequía en algunas partes de los EE. UU. y los continuos altos costos de los insumos agrícolas en el Reino Unido, lo que suprimió la demanda.
? Las difíciles condiciones del mercado en ambos mercados continúan; sin embargo, la Junta espera volver al crecimiento en el mediano y largo plazo.
· Costos centrales
? Costos centrales de £3.0 millones (FY22: £2.6 millones).
? Medidas de reducción de costos en marcha en el año fiscal 24.
· Ajustar elementos
? £6.0 millones de partidas de ajuste (antes de impuestos) que comprenden:
§ 4.8 millones de libras de partidas de ajuste son partidas no monetarias, de las cuales 3.8 millones de libras son una amortización de la plusvalía y otros activos intangibles que surgen principalmente como resultado de los movimientos de las tasas de descuento.
§ 1.2 millones de libras de reestructuración y otros costes en efectivo no recurrentes.
· Efectivo / Deuda Neto
? Efectivo neto de fin de año de £4.2 millones (FY22: Deuda neta de £14.0 millones): movimiento impulsado principalmente por los ingresos de la venta de la división de Suministros Agrícolas y la inversión de £8.3 millones en capital de trabajo específico y cap-ex.
? La contraprestación final de 4 millones de libras procedente de la enajenación de la división de Suministros Agrícolas se recibió después del final del periodo.
· Dividendos
El dividendo final de 2.85 peniques por acción da como resultado dividendos para el año de 5.2 peniques por acción (año fiscal 22: 5.2 peniques).
Destacados estratégicos
· La venta de la División de Suministros Agrícolas se completó el 26 de octubre de 2022 con un total de ingresos en efectivo de £29.9 millones, antes de la deducción de £0.8 millones con respecto a los términos de alquiler de propiedades acordados con Billington Group, y los £4.0 millones finales se recibieron en octubre de 2023.
· Ingresos de la venta utilizados hasta la fecha en:
? Reducción de la deuda neta
? Mejoras de capacidad dentro de la División de Ingeniería
? Otras oportunidades para aumentar el valor para los accionistas se están evaluando y formarán parte de futuras actualizaciones.
· Transición de la junta directiva y la administración con el nombramiento de Tim Jones (presidente no ejecutivo), Gillian Watson (directora no ejecutiva y directora independiente sénior), David White (director ejecutivo), Gavin Manson (director financiero) y Martin Rowland (director ejecutivo). de Transformación).
· La junta directiva y el nuevo equipo ejecutivo están revisando el desempeño, la composición y la organización de las operaciones del Grupo.
· Líneas bancarias del grupo por valor de 25 millones de libras esterlinas ampliadas hasta diciembre de 2026.
Outlook
Las condiciones comerciales en la agricultura siguen siendo difíciles y la Junta espera que esto continúe durante el presente ejercicio financiero, al tiempo que mantiene la confianza en que las perspectivas mejorarán a mediano y largo plazo. La división de Ingeniería obtuvo un sólido desempeño en el segundo semestre durante el año fiscal 23 y los niveles de la cartera de pedidos permitirán un crecimiento año tras año durante el año fiscal 24, al mismo tiempo que brindarán una confianza renovada más allá del año financiero actual. En esta primera etapa del nuevo año financiero, las expectativas para el año fiscal 24 se mantienen sin cambios.
Cita: David White (director ejecutivo)
"A pesar de los vientos en contra que afectan a la agricultura especializada, estamos logrando avances significativos en nuestros planes para aumentar la penetración en el mercado, integrar nuestros negocios para optimizar el rendimiento y reducir costos, y aprovechar las tendencias favorables. Esperamos que las condiciones comerciales desafiantes en la agricultura especializada continúen durante el año financiero actual. "Pero estamos centrados en gestionar el rendimiento actual y posicionar la división para el crecimiento en la recuperación del mercado. Los niveles de la cartera de pedidos de ingeniería ayudarán a generar un crecimiento año tras año durante el año fiscal 24 y más allá, con un apalancamiento operativo en esa división que proporcionará retornos atractivos".
Cita: Tim Jones (presidente no ejecutivo)
"La marca Carr's tiene una reputación merecidamente sólida, respaldada por una cuota de mercado líder en el Reino Unido, una interesante gama de innovaciones de productos y nuevas aprobaciones de licencias junto con oportunidades convincentes en los mercados extranjeros. A pesar de las difíciles condiciones que se sienten actualmente en todo el sector agrícola, La empresa está firmemente centrada en la penetración en el mercado, la reducción de sus costes y la optimización del valor para los accionistas."
Carr's Group plc | +44 0 1228 554 600 |
David BlancoDirector Ejecutivo | |
Gavin Manson, director financiero | |
Consultoría FTI | + 44 (0) 203 727 1340 |
Richard Montaña/Ariadna Peretz |
Acerca de Carr's Group plc:
Carr's es un líder internacional en la fabricación de productos y soluciones de valor agregado, con marcas líderes en el mercado y posiciones sólidas en el mercado de agricultura e ingeniería, y suministra a clientes de todo el mundo. Carr's opera un modelo de negocios que empodera a las subsidiarias operativas, permitiéndoles ser competitivas, ágiles y efectivas en sus mercados individuales, al mismo tiempo que establecen estándares y objetivos generales.
La división de Agricultura Especializada fabrica y suministra piensos en bloque, minerales y bolos que contienen oligoelementos y minerales para el ganado.
La división de Ingeniería fabrica embarcaciones, componentes de precisión y sistemas de manejo remoto, y brinda servicios de ingeniería especializados para las industrias nuclear, de defensa y de petróleo y gas.
Declaración del presidente
Revisión del año
Desde que asumí la presidencia en febrero de 2023, he visto de primera mano la profesionalidad, la concentración y la dedicación de los equipos que trabajan duro para lograr los objetivos del Grupo. Aunque me uní en un momento difícil, ya que la Compañía recientemente se deshizo de su división de Suministros Agrícolas y sufrió un retraso en la auditoría que provocó la suspensión de sus acciones y un retraso en el pago del dividendo final, tengo una sensación de optimismo y propósito renovados. .
La cartera de pedidos de la división de ingeniería está en su punto más alto: alrededor del 47% más que el año pasado por estas mismas fechas; y la cartera de oportunidades en toda nuestra cartera es inspiradora, tanto en el mercado nacional como en el extranjero. Mientras tanto, las empresas de agricultura especializada, aunque enfrentan los vientos en contra de los impactos de la sequía en los mercados estadounidenses alimentados con pastos, junto con la recesión económica que afecta particularmente a los mercados del Reino Unido, tienen marcas sólidas, propiedad intelectual convincente y oportunidades para penetrar nuevos mercados, mejorar la productividad y avanzar. subir la cadena de valor. El equipo de liderazgo para impulsar el dinamismo de la división y la entrega de estas oportunidades se está formando a buen ritmo.
Pude visitar nuestro sitio en Ayr, que ha establecido un alcance muy exitoso, particularmente en los mercados escoceses, para Scotmin Nutrition, y nuestro sitio en Silloth. Nuestros clientes reconocen la calidad y el valor que obtienen de nuestros productos y Carr's se enorgullece de que muchos de estos clientes vean nuestros productos como un elemento básico para respaldar sus negocios agrícolas. Estamos particularmente satisfechos con el progreso en la fabricación de nuestro bolo, Tracesure?, en nuestra planta de Animax en las afueras de Bury St Edmunds. Se ha implementado la automatización, por lo que las ganancias de productividad son significativas y se ha obtenido la aprobación de licencias de productos para los mercados de la UE. Actualmente se está implementando soporte técnico y de marketing para impulsar la aceptación en el mercado de este interesante producto en todos los negocios de animales rumiantes del Grupo.
También tuve la oportunidad de visitar el sitio nuclear de Sellafield y vi nuestras contribuciones a las operaciones en acción: bombas de fluidos especializadas que se ocupan de lodos nucleares, brazos robóticos para mover materiales nucleares de manera segura, contenedores diseñados con precisión para almacenar y transportar desechos nucleares. - permitiéndome comprender mejor la amplitud y escala de las aplicaciones de Carr en esta ubicación. De manera similar, tuve el privilegio de ser invitado a ver el trabajo de las divisiones en el sitio de construcción de submarinos de BAE en Barrow in Furness y, aunque no puedo ser específico sobre todo lo que hacemos allí, quedé extraordinariamente impresionado. Al otro lado de North Shields vi la contribución que hace la división para mantener seguros los activos del país en el Mar del Norte: nuestro sitio de fabricación de alta velocidad allí produce los dispositivos de cierre de emergencia que se despliegan en caso de que sea necesario cerrar urgentemente una boca de pozo.
Hay mucho de qué enorgullecernos en todos nuestros negocios, entre ellos las aclamadas iniciativas de aprendizaje de la división de Ingeniería, que impulsan la calidad y la disponibilidad del talento futuro no solo para los negocios de Carr sino también en general. Se trata de una participación de las partes interesadas locales con un significado verdaderamente impactante. Las complejidades y diversidades de nuestros negocios son tan inspiradoras como desafiantes y tenemos la intención de enfocarnos, mejorar y ofrecer un valor óptimo para los accionistas a través de un liderazgo efectivo tanto a nivel operativo como de la Junta Directiva y abordamos el próximo capítulo con adaptabilidad y unidad.
Venta de la división de Suministros Agrícolas
El año vio la finalización de la venta de todas nuestras participaciones en la división de Suministros Agrícolas a los copropietarios Edward Billington & Son Ltd. El 98% de los votos de los accionistas en la Asamblea General de la Compañía el 19 de septiembre de 2022 estuvieron a favor de la venta, que se completó el 26 de octubre. 2022, y recibimos el pago final de la contraprestación en octubre de 2023, lo que eleva el total recibido por la Compañía a £29.9 millones, antes de la deducción de £0.8 millones con respecto a los términos de alquiler de propiedades acordados con Billington Group.. Comercio importante relaciones han seguido siendo muy positivos: un resultado gratificante para todas las partes implicadas.
Proceso de fin de año del año fiscal 22
Como se indica en el Informe y las Cuentas Anuales de 2022, hubo desafíos importantes durante el proceso de fin de año del año fiscal 22 que impactaron al equipo de Carr y al auditor externo, Grant Thornton UK LLP. Hemos revisado exhaustivamente nuestros procesos internos y externos y se han logrado avances reales en el año fiscal 23.
Dividendos
La Junta propone un dividendo final de 2.85 peniques por acción que, junto con los dos dividendos a cuenta, da un dividendo total de 5.20 peniques por acción. para el año completo, lo mismo que el año anterior (2022: 5.20 peniques).
Sujeto a la aprobación de los accionistas en la Asamblea General Anual de la Compañía que tendrá lugar en febrero de 2024, el dividendo final se pagará el 1 de marzo de 2024 a los accionistas registrados al cierre de operaciones el 26 de enero de 2024 y las acciones se extinguirán. -dividendo el 25 de enero de 2024.
Para reducir los costos administrativos y alinear a la Compañía con la mayoría del mercado de valores, la Junta propone pasar a un pago de dividendos dos veces al año: un dividendo provisional inicial que se anticipa será declarado. en el momento de los resultados provisionales del Grupo, normalmente en abril y pagaderos en junio, y luego se prevé declarar un dividendo final en el momento de los resultados preliminares del Grupo, normalmente en diciembre y pagadero tras la aprobación en la Asamblea General Anual de la Compañía.
Estrategia
El valor de la cartera de pedidos es una señal alentadora del éxito de la división de Ingeniería y nuestra atención seguirá centrada en los contratos con clientes clave, las oportunidades en desarrollo y en la optimización de nuestra capacidad de producción en todas las ubicaciones. La eficiencia, la sostenibilidad, la velocidad y la asignación de recursos seguirán siendo consideraciones clave a medida que capitalizamos este sólido negocio e impulsamos la rentabilidad.
El panorama agrícola requiere un enfoque específico para aprovechar los mercados disponibles, las aplicaciones de productos, las oportunidades para ascender en la cadena de valor y optimizar las ganancias de productividad. Operamos en varios mercados maduros con competidores establecidos, lo que significa que mantener nuestra participación de mercado exige astucia en la marca, los precios, la innovación y el desarrollo comercial.
Nuestra posición en los mercados agrícola y de ingeniería se alinea con nuestros compromisos ambientales, sociales y de gobernanza y permite al Grupo aprovechar oportunidades en áreas como energía limpia, demanda global de proteínas sostenibles y reducción de emisiones. Estos imperativos guían nuestro camino a seguir.
Junta Directiva
Durante el año fiscal 23, se nombraron nuevos directores ejecutivos y no ejecutivos para la Junta, lo que aportó nuevas perspectivas y conocimientos.
Shelagh Hancock y Stuart Lorimer fueron nombrados directores no ejecutivos a partir del 1 de septiembre de 2022. yo me convertí Presidente no ejecutivo el 21 de febrero de 2023 y reemplazó a Peter Page, quien dejó el cargo de presidente ejecutivo y, como se anunció el 5 de agosto de 2022, asumió el cargo de director ejecutivo. Peter renunció a la Junta y dejó el Grupo el 17 de noviembre de 2023. Agradecemos a Peter por su compromiso con el Grupo durante su mandato y le deseamos todo lo mejor en sus proyectos futuros..
Como se anunció el 13 de noviembre de 2023, la Junta nombró a David White como director ejecutivo con efecto a partir del 17 de noviembre de 2023, tras haber completado un traspaso ordenado de parte de Peter Page.. David se incorporó al Grupo en enero de 2023 y pasó a formar parte del Junta Directiva on 21 de febrero de 2023 as Jefe Finanzas Oficial, tomando el relevo de Neil Austin (entornos urbanos), liderados por sus Ayuntamientos, que son responsables de validar e integrar las herramientas en su propio contexto aportando sus necesidades y retos. izquierda las Grupo procesos in Febrero 2023 para asumir un nuevo rol. Gavin Manson sucedió a David en el cargo de director financiero a partir del 13 de noviembre de 2023. Gavin no es miembro de la Junta, pero asistirá a las reuniones de la Junta por invitación. Martin Rowland, que fue nombrado miembro del Consejo como director no ejecutivo el 6 de marzo de 2023 como representante de Harwood Capital Gestión limitada ("madera dura") de conformidad con un acuerdo de relación entre la Compañía y Harwood, wcomo nombrado Director Ejecutivo de Transformación con efectos a partir del 13 de noviembre de 2023.
Recientemente también le dimos la bienvenida a la Junta a Gillian Watson. Gillian se incorporó como directora no ejecutiva el 9 de octubre de 2023 y sucedió a John Worby como directora senior independiente. John se retiró de la Junta el 31 de octubre de 2023 después de casi nueve años de diligente servicio por el que se le agradece calurosamente. El secretario de la empresa y director jurídico, Matthew Ratcliffe, dejó el grupo el 22 de septiembre de 2023 para asumir un nuevo cargo y es sucedido por Justin Richards, quien se unió a nosotros el 25 de septiembre de 2023 como nuestro nuevo secretario de la empresa y director jurídico.
Se pueden encontrar más detalles sobre la membresía de la Junta y los Comités durante el año fiscal 23 en el Informe del Comité de Nombramientos en el Informe y Cuentas Anuales de 2023, que estará disponible para los accionistas en breve.
Participación de las partes interesadas y declaración sobre el artículo 172 de la Ley de Sociedades de 2006
La participación de las partes interesadas es un aspecto importante de nuestro negocio. El artículo 172 de la Ley de Sociedades de 2006 exige que los Directores promuevan el éxito de la Sociedad en beneficio de los miembros en su conjunto, teniendo en cuenta los intereses de las partes interesadas en su toma de decisiones. Los directores comprenden la importancia de tener en cuenta las opiniones de las partes interesadas y el impacto de las actividades de la Compañía en las comunidades locales, el medio ambiente, incluido el cambio climático, y la reputación del Grupo.
Las Asambleas Generales de la Compañía brindan la oportunidad de interactuar con los accionistas en persona. En el año fiscal 23 celebramos una Asamblea General en relación con la enajenación de la división de Suministros Agrícolas. El 27 de febrero de 2023 celebramos nuestra Asamblea General Anual, a la que asistieron muchos accionistas, y el 2 de mayo de 2023 siguió otra Asamblea General para, entre otros asuntos, aprobar el Informe Anual y las Cuentas Anuales de 2022 retrasados. Los detalles de la votación en la Asamblea General Anual de febrero y la Asamblea General celebrada en mayo se pueden encontrar en nuestro sitio web.
Aparte de estas reuniones formales, durante el año pasado nos involucramos con los accionistas en temas como cambios en las medidas de desempeño del plan de incentivos a largo plazo y la Política de Remuneración. También consultamos sobre la remuneración de los ejecutivos después de nuestra Asamblea General en mayo. Si bien nuestro Informe de Remuneraciones fue aprobado por mayoría en la Asamblea General, hubo varios accionistas que votaron en contra de su aprobación.
El Presidente del Comité de Retribuciones llevó a cabo un proceso de participación del cual se recibieron comentarios útiles y nuestra respuesta se publicó en nuestro sitio web. Es importante que el presidente y otros directores sean accesibles a los accionistas para que podamos beneficiarnos del diálogo, el desafío y el intercambio de opiniones. La Junta se complace en interactuar con los accionistas en cualquier momento en un nivel individual y de manera proactiva con los accionistas para mantenerlos actualizados cuando sea apropiado hacerlo.
Durante el año, los Consejeros No Ejecutivos visitaron diferentes sedes del Grupo y se reunieron con miembros del equipo directivo superior. Peter Page también pasó mucho tiempo en los sitios operativos durante el año reuniéndose con empleados, clientes y socios estratégicos. Este compromiso regular con clientes actuales y potenciales abarcó desde agricultores en eventos comerciales del Reino Unido y EE. UU. y distribuidores en ferias comerciales internacionales hasta visitas a sitios en el Reino Unido, EE. UU. y Japón. También mantenemos contacto con organizaciones externas de investigación y desarrollo e instituciones educativas, que van desde la Autoridad de Energía Atómica del Reino Unido, facultades de agricultura de universidades de EE. UU. y el Reino Unido y colegios locales para capacitación profesional.
Las agrupaciones Ambientales, Sociales y de Gobernanza
Seguimos avanzando a buen ritmo en la captura de nuestros datos para identificar riesgos y oportunidades relacionados con el clima, así como iniciativas en cada uno de nuestros sitios para reducir nuestro impacto en el medio ambiente. El establecimiento del Grupo Directivo Ambiental, así como de los Equipos Verdes en cada uno de nuestros sitios, ha garantizado que los asuntos ambientales y sociales reciban atención en toda la organización. Nuestra estructura de gobierno respalda este enfoque y nos aseguramos de que políticas y prácticas responsables respalden nuestro negocio.
A través de nuestras operaciones en diferentes sectores contribuimos positivamente a los esfuerzos globales para reducir el impacto en el medio ambiente. Nuestra participación en la industria nuclear contribuye a la demanda global de negocios de energía sostenible, y nuestra gama de productos de agricultura especializada complementa los sistemas basados en pasto que desempeñan un papel tan crucial en el secuestro de carbono.
Personas
Como siempre, el negocio depende de la buena voluntad y el compromiso de todos los compañeros. Todo el Directorio está muy agradecido por la contribución de todos durante un año de cambios internos luego de la venta de la división de Suministros Agrícolas, desafíos extraordinarios en los mercados agrícolas y avances significativos en varios frentes en la división de Ingeniería.
Outlook
La capacidad del Grupo para abordar los desafíos actuales y aprovechar el potencial de nuestras marcas es sólida. Entendemos la importancia de la resiliencia, la paciencia y la adaptabilidad a la hora de navegar por los flujos y reflujos del mercado. Estamos comprometidos a optimizar el valor de nuestros activos, capitalizar la creciente demanda global y avanzar en nuestras iniciativas de energía limpia.
Revisión del director ejecutivo
Durante el año financiero que finalizó el 2 de septiembre de 2023, los ingresos aumentaron un 15.3 % hasta 143.2 millones de libras esterlinas (año fiscal 22: 124.2 millones de libras esterlinas). El beneficio operativo ajustado para el Grupo de £8.0 millones (FY22: £11.9 millones) fue un 33.2% menor que el año anterior. El beneficio ajustado antes de impuestos se redujo un 33.2 % hasta los 7.5 millones de libras esterlinas (año fiscal 22: 11.2 millones de libras esterlinas). Las ganancias ajustadas por acción para operaciones continuas disminuyeron un 38.0% a 6.2p (año fiscal 22: 10.0p) para el año. Todas las cifras y los comentarios establecidos en las páginas siguientes se refieren únicamente a operaciones continuas, salvo que se indique lo contrario.
Revisión divisional: ingeniería
La división de Ingeniería comprende empresas especializadas en fabricación e ingeniería de precisión en el Reino Unido, empresas de robótica en el Reino Unido, Europa y EE. UU., y empresas de soluciones de ingeniería en el Reino Unido y EE. UU.
2023 | 2022 | % Cambio | |
Ingresos (millones de libras esterlinas) | 50.6 | 46.2 | +9.6 |
Beneficio operativo ajustado (millones de libras esterlinas) | 5.3 | 5.4 | -1.5 |
Margen operativo ajustado (%) | 10.4 | 11.6 | -1.2 puntos |
Libro de órdenes a plazo (millones de libras esterlinas) | 59.8 | 40.6 | +47.0 |
El desempeño de los ingresos en la división estuvo por encima del año anterior con un desempeño particularmente sólido en el segundo semestre que generó un aumento del 2% en el beneficio operativo ajustado, luego de un primer semestre más lento.
La cartera de pedidos se fortaleció durante el año, con £59.8 millones registrados a finales de año, significativamente por delante de la posición de fin de año del año fiscal 22 de £40.6 millones. Esta posición mejorada respaldará el desempeño en los años fiscales 24 y 25.
Los ingresos por fabricación e ingeniería de precisión aumentaron un 16% en el período, respaldados por una alta actividad continua en el sector nuclear, incluido un contrato de £8.4 millones para entregar gabinetes de instrumentos y bloques de blindaje a uno de los principales proyectos de infraestructura de nueva construcción de Sellafield, y un fuerte pedido. captación del sector del petróleo y el gas.
Los ingresos en el negocio de robótica fueron menores que el año pasado, un reflejo de la menor entrada de pedidos temporal en este negocio durante el año anterior, FY22. Con un aumento significativo en la entrada de pedidos en el año fiscal 23, esta parte de la cartera de pedidos de la división se sitúa ahora en niveles récord, incluido un contrato de £1.5 millones en el emergente sector de la medicina nuclear y un prestigioso contrato de £10 millones para el Laboratorio Nuclear Nacional del Reino Unido, el más grande. único contrato jamás firmado por Wälischmiller, lo que garantiza una perspectiva positiva para el año fiscal 24.
Revisión divisional: agricultura especializada
La división de Agricultura Especializada fabrica suplementos para el ganado, incluidos bloques alimentarios de marca, minerales esenciales y bolos de oligoelementos con dosis precisa, que se venden a agricultores del Reino Unido, Europa, América del Norte y Nueva Zelanda a través de una red de distribución establecida desde hace mucho tiempo.
2023 | 2022 | % Cambio | |
Ingresos (millones de libras esterlinas) | 92.6 | 78.1 | +18.7 |
Beneficio operativo ajustado (millones de libras esterlinas) | 5.6 | 9.2 | -38.5 |
Margen operativo ajustado (%) | 6.1 | 11.8 | -5.7 puntos porcentuales |
El aumento de los ingresos en el período sigue a un aumento del 21 % en los precios de venta promedio de los bloques de alimento para traspasar aumentos sustanciales en los costos de las materias primas, lo que impactó negativamente los volúmenes totales en un 16 % (excluyendo empresas conjuntas) en comparación con el año anterior.
En el Reino Unido, los costos del ingrediente principal de los bloques de piensos, la melaza de caña de azúcar, han aumentado un 70% en los últimos tres años, lo que, junto con los aumentos de otros ingredientes junto con la energía y la mano de obra, ha requerido un aumento del 45% en los precios de venta. durante los últimos dos años. En combinación con aumentos del 45 % en otros costos de alimentación, un aumento del 180 % en los precios de los fertilizantes y del 60 % en el diésel, los clientes ganaderos limitaron sus gastos, lo que afectó particularmente a los volúmenes de ventas en el Reino Unido durante un otoño suave en 2022 y un invierno 2022-23 que respaldó el pastoreo continuo. durante más tiempo de lo habitual. Los volúmenes de bloques de alimentación vendidos en el Reino Unido disminuyeron un 18% en el año fiscal 22, una situación consistente en todos los distribuidores.
En EE.UU., el aumento interanual del 24 % en el precio de venta de los bloques de pienso reflejó los elevados costes de los ingredientes de las materias primas. Al mismo tiempo, Estados Unidos se ha visto gravemente afectado por tres años de sequía. En áreas clave del mercado para bloques de alimentos, el número de terneros en ranchos se ha reducido hasta en un 40%, lo que refleja en parte el impacto de la sequía, pero también ocurre a medida que la industria de la carne de vacuno de EE. UU. alcanza el punto más bajo esperado del ciclo de producción actual. Como resultado de todos estos factores, los volúmenes vendidos (excluyendo negocios conjuntos) fueron un 16% menores que el año pasado, lo que limita el margen para recuperar los costos fijos en el negocio.
En el negocio de salud animal del Reino Unido, los ingresos disminuyeron un 16% en comparación con el año anterior, debido a menores volúmenes de bolo y menores volúmenes de productos acuícolas especializados fabricados bajo un contrato de larga duración.
Aunque las condiciones actuales del mercado siguen siendo desafiantes, la gerencia mantiene una perspectiva positiva a largo plazo para la división de Agricultura Especializada. En el Reino Unido e Irlanda, los precios de los insumos agrícolas, en particular de piensos y fertilizantes, han disminuido desde los máximos recientes. Los precios en granja de carne vacuna y cordero son altos en comparación con los promedios históricos de los últimos 10 años, mientras que las perspectivas para los clientes de productos lácteos se ven afectadas por un precio más bajo de la leche. En los EE.UU., la superficie afectada por la sequía se ha reducido con respecto a los 12 meses anteriores, mientras que las perspectivas cíclicas para la carne vacuna estadounidense mejorarán lentamente a medida que los rebaños se recuperen en los próximos cinco años.
Cada uno de los negocios de Agricultura Especializada se basa en marcas respetadas con un historial de calidad, innovación y servicio, que respaldarán las ventas a medida que los mercados se recuperen de las recientes condiciones extraordinarias.
El Bienestar y la Seguridad
La seguridad y la salud sigue siendo una prioridad para los equipos directivos. A lo largo del año fiscal 23, todos los sitios participaron en un proceso de actualización e inversión para cumplir con los requisitos de una auditoría interna de nivel básico, introducida en 2022. Esta auditoría garantiza que se implementen y comprendan estándares básicos de seguridad en todas las ubicaciones. Ahora ha comenzado una segunda ronda de auditorías, cuyo objetivo es alcanzar un nivel superior relacionado con el desarrollo y establecimiento de hábitos de comportamiento instintivamente seguro, tanto en términos de actitudes individuales como de resultados medidos.
En los últimos 12 meses hubo dos incidentes reportables, en comparación con ninguno el año anterior. Si bien la tasa de incidentes aumentó a lo largo del año, es alentador observar un nivel notablemente más alto de cuasi accidentes y riesgos potenciales que se informan y abordan a nivel local, lo que indica confianza en informar problemas y resolverlos rápidamente.
Entorno
Ha habido avances significativos en la participación en temas de gestión ambiental. Cada sitio ahora tiene un Equipo Verde, un grupo de colegas que se reúnen periódicamente para presentar ideas y sugerencias para reducir la huella de carbono, reducir los residuos, aumentar la participación en iniciativas comunitarias locales e inversiones locales a pequeña escala para reducir el consumo y el impacto.
A nivel de Grupo, la calidad y la velocidad de presentación de información legal han mejorado, junto con la capacidad de abordar consultas regulatorias y de accionistas relacionadas con asuntos ambientales. En 2024, habrá más avances en esta área a medida que se desarrollen los informes de Alcance 3.
Eliminación de suministros agrícolas división
Como primera etapa de la revisión de opciones estratégicas por parte del Grupo, la venta de la división de Suministros Agrícolas se completó el 26 de octubre de 2022, con un recibo inicial de £24.7 millones en efectivo. Durante el año fiscal 23, la negociación continuó en la división por un corto período, hasta la fecha de finalización, por lo que las la pérdida después de impuestos fue de 1.2 millones de libras esterlinas. El proceso para cerrar las cuentas finales de la venta finalizó en agosto de 2023 y se recibieron 1.2 millones de libras adicionales en efectivo. En octubre de 4.0 se recibió una contraprestación diferida de 2023 millones de libras esterlinas, de acuerdo con el acuerdo de compraventa. Los ingresos incluidos en la pérdida del año anterior por medición del valor razonable antes de costos de venta incluyen una deducción de £0.8 millones con respecto a los términos de alquiler de propiedades acordados con Billington Group.
Perspectivas divisionales
La agricultura especializada seguirá gestionando costos de insumos históricamente altos en 2024, al mismo tiempo que enfrentará una demanda deprimida de suplementos nutricionales a medida que los clientes limiten los gastos en condiciones de mercado desafiantes. Las perspectivas a largo plazo siguen siendo atractivas, a medida que la sequía retrocede y el ciclo de la carne de vacuno cambia en EE.UU., mientras que en el Reino Unido y Europa las empresas promoverán los atributos únicos de toda la gama de productos Carr's que los diferencian de sus competidores.
La gerencia confía en las perspectivas para la división de Ingeniería más allá del año financiero actual, con contratos confirmados de alto valor que continuarán en los años fiscales 24 y 25, una distribución bien equilibrada de los pedidos actuales en todas las unidades de negocios de la división y un mercado más sólido para la precisión. ingeniería. La cantidad de oportunidades y perspectivas más allá de los pedidos confirmados es muy alentadora. La división se centra cada vez más en oportunidades específicas que coinciden con sus habilidades líderes en el mercado, fortalezas técnicas y activos de fabricación de alta calidad.
Financial Review,en
Operaciones continuas
Medidas de desempeño alternativas
Este anuncio preliminar incluye medidas de desempeño tanto legales como alternativas ("APM"). Las principales MAR miden la rentabilidad excluyendo partidas consideradas por los Directores como partidas de ajuste (nota 3). Estas medidas medidas, generalmente denominadas medidas "ajustadas", se utilizan en la gestión y medición del desempeño empresarial en el día a día y también se utilizan para evaluar el desempeño de los planes de incentivos del Grupo. Se incluye un glosario de APM. en la nota 11.
Continuo operaciones
La división de Suministros Agrícolas fue tratada como operaciones discontinuadas en las cuentas del año pasado, con el comercio revelado por separado y los activos netos del negocio categorizados como mantenidos para la venta. Las cuentas de este año contienen el período de negociación del 4 septiembre de 2022 hasta la fecha de enajenación del 26 de octubre de 2022, así como la finalización de los ingresos relacionados con la enajenación de este negocio durante el año. Los detalles completos se incluyen en la nota 5. Todos los comentarios en esta revisión se relacionan únicamente con las operaciones continuas, excepto cuando se indique lo contrario. fijado.
Discontinuado operaciones
Los resultados de las operaciones discontinuadas fueron una pérdida de £1.2 millones, lo que refleja pérdidas después de impuestos en el año de £1.2 millones (2022: beneficio después de impuestos de £4.0 millones). La pérdida acumulada en la medición del valor razonable, menos los costos de venta, es de £10.3 millones, de los cuales £4.4 millones. es con respecto a la participación de la participación no controladora en el deterioro de la medición. Los detalles completos se pueden encontrar en la nota 5.
Durante el proceso para completar el tratamiento contable de la enajenación de la división de Suministros Agrícolas, se identificaron dos ajustes que resultaron en una reexpresión del año anterior de la medición del valor razonable menos los costos de venta. El primero fue un ajuste de los costes contables de los activos enajenados, en relación con la participación del Grupo en la empresa conjunta Bibby Agriculture Ltd, mantenida a través de la participación del Grupo en Carrs Billington Agriculture (Sales) Ltd, junto con ajustes de consolidación de los activos. y pasivos incluidos en los activos netos generales del Grupo siendo dispuesto de. Este ajuste totalizó 2.9 millones de libras, de los cuales 2.7 millones de libras se incluyeron en los resultados publicados para el período hasta el 4 de marzo de 2023. De estos 2.9 millones de libras, 1.6 millones de libras son atribuibles al Grupo y no tienen ningún impacto en los ingresos en efectivo recibidos hasta la fecha o en el futuro. .
Después de la publicación de la declaración provisional, se identificó una corrección adicional, que era necesaria para reflejar los términos de alquiler de la propiedad acordados con Billington Group como parte del proceso de venta. Esto aumentó la pérdida en la medición del valor razonable menos los costos de venta en £1.2 millones, de los cuales £0.8 millones son atribuibles al Grupo. Combinadas, estas correcciones aumentan la pérdida en la medición del valor razonable menos los costos de venta en £4.1 millones, que incluyen £1.8 millones con respecto a la participación de las participaciones no controladoras en el deterioro de la medición.
Los resultados y la situación financiera de las operaciones discontinuadas del Grupo para el año finalizado el 3 de septiembre de 2022 se han reexpresado para reflejar esto, con los detalles completos establecidos en la nota 10..
El proceso para cerrar las cuentas finales de la venta ha finalizado y la contraprestación diferida de 4 millones de libras se pagó en octubre de 2023, lo que significa que se recibieron ingresos brutos en efectivo de 29.9 millones de libras, en línea con las expectativas. Los ingresos incluidos en la pérdida del año anterior por medición del valor razonable antes de costos de venta incluyen una deducción de £0.8 millones con respecto a los términos de alquiler de propiedades acordados con Billington Group.. Más detalles de las operaciones discontinuadas se pueden encontrar en la nota 5.
Funcionamiento beneficio
Equilibrado Grupo procesos funcionamiento beneficio of £8.0 millones son un 33.2% menos que el año pasado (2022: £ 11.9 millones). Como porcentaje de los ingresos, el margen operativo ajustado del Grupo es del 5.6% (2022: 9.6%). Esta disminución en el margen operativo refleja el impacto de los mayores precios de las materias primas en el segmento de Agricultura Especializada, que ha impulsado los ingresos con una mejora mínima del margen. Reportado El beneficio operativo fue de £2.0 millones (2022: 8.2 millones de libras esterlinas).
La participación del Grupo en el resultado ajustado después de impuestos en sus empresas conjuntas fue de £1.4 millones, un aumento 71.5% (2022: 0.8 millones de libras esterlinas). El La participación del grupo en el resultado después de impuestos ajustado en su asociada se incluye dentro de las operaciones discontinuadas como parte del grupo enajenable.
La utilidad operativa ajustada por división y como porcentaje de los ingresos de la división es la siguiente:
Beneficio operativo ajustado* 2023
Beneficio operativo ajustado | 2023 millones de libras esterlinas | 2023% | 2022 millones de libras esterlinas | 2022% |
Agricultura de especialidad | 5.6 | 6.1 | 9.2 | 11.8 |
Ingeniería | 5.3 | 10.4 | 5.4 | 11.6 |
Central | (3.0) |
| (2.6) | |
|
| |||
Total | 8.0 |
| 11.9 |
* Las cifras de beneficios reportados por segmentos se pueden encontrar en la nota 2.
Ajuste artículos
El Grupo informó un cargo por ajuste de partidas de £6.0 millones (2022: £3.7 millones). El cargo de este año incluye deterioro del fondo de comercio y activos intangibles de £3.8 millones, amortización de intangibles adquiridos de £0.9 millones, costos de implementación del sistema ERP de £0.6 millones y costos de reestructuración de £0.6 millones. Se incluyen más detalles en nota 3.
Deterioro de fondo de comercio e intangibles
Durante el proceso de contabilidad y auditoría legal de fin de año, el Grupo lleva a cabo revisiones de deterioro del crédito mercantil asociado con adquisiciones anteriores. Estas revisiones utilizan flujos de caja proyectados para cada negocio, basados en las previsiones de gestión actuales, las tasas de interés y los datos de mercado externos asociados, de acuerdo con las Normas Financieras Internacionales.
Normas de presentación de informes ("NIIF"). Las condiciones económicas al final del año requirieron tasas de descuento más altas que al final del año anterior.
Para el año fiscal 23, esto da como resultado un cargo por deterioro no monetario de £1.7 millones contra el fondo de comercio pagado por Animax Limited, un negocio de salud animal que fue adquirido en 2018. Si bien se han tomado medidas para mejorar el desempeño del negocio, las difíciles condiciones en agricultura significan que la Junta cree que la totalidad del fondo de comercio restante en el negocio debe cancelarse con base en el monto recuperable estimado de la unidad generadora de efectivo. También se amortizaron otros 0.3 millones de libras esterlinas de otros activos intangibles de Animax. En la división de Ingeniería, la valoración del fondo de comercio adquirido en la adquisición de NW Total Engineered Solutions Ltd se ha amortizado en £1.8 millones como resultado de cambios en las tasas de descuento y otras suposiciones no específicas de la compañía, a pesar de que las perspectivas del negocio mejoraron respecto al año pasado. . Como estas partidas no se relacionan con el desempeño comercial subyacente de cada negocio, los deterioros se han tratado como partidas de ajuste (nota 3) de manera consistente con años anteriores.
Finanzas costos
Los costes financieros netos de £0.4 millones fueron inferiores a los del año anterior (2022: £0.7 millones). La cobertura de intereses fue 4.4 veces sobre la base de las ganancias reportadas (17.9 veces sobre la base de las ganancias ajustadas) en comparación con 12.4 veces en 2022.
Beneficio antes deuda
El beneficio ajustado antes de impuestos de 7.5 millones de libras esterlinas fue un 33.2% inferior al del año anterior (2022: 11.2 millones de libras esterlinas). El beneficio declarado antes de impuestos fue de 1.5 millones de libras esterlinas (2022: 7.6 millones de libras esterlinas).
Taxation
La carga fiscal efectiva del Grupo sobre el beneficio ajustado de las actividades después de los costes financieros netos y excluyendo los resultados de negocios conjuntos, que se registran después de impuestos, fue del 27.5% (2022: 17.9%). El aumento se debe al impuesto diferido, incluido el impacto del impuesto diferido no reconocido sobre las pérdidas comerciales.
Ganancias por comparte
El beneficio atribuible a los accionistas de la Sociedad con respecto a las operaciones continuadas ascendió a 0.4 millones de libras esterlinas (2022: 6.0 millones de libras esterlinas) y el beneficio básico por acción fue de 0.4 peniques (2022: 6.4 peniques).
Las ganancias ajustadas por acción de 6.2 peniques (2022: 10.0 peniques) se calculan dividiendo la ganancia ajustada atribuible a los accionistas durante el año con respecto a las operaciones continuas por el número promedio ponderado de acciones emitidas durante el año.
Flujo de caja y neto efectivo / (deuda)
Se generaron efectivo de £2.1 millones a partir de las actividades operativas durante el año, en comparación con la generación de efectivo de £2.9 millones en tel año anterior. La salida de capital de trabajo en el año actual de 4.7 millones de libras esterlinas (2022: 8.7 millones de libras esterlinas) se debió a un aumento de 3.2 millones de libras esterlinas en las cuentas por cobrar, predominantemente en la división de Ingeniería. Tras el final del año, la posición de caja neta del Grupo se ha complementado con la recepción de 4.0 millones de libras esterlinas de contraprestación diferida en octubre de 2023, relacionada con la enajenación de la división de Suministros Agrícolas. Los principales servicios bancarios se ampliaron en diciembre de 2023 y ahora expiran el 20 de diciembre de 2026. El servicio de descuento de facturas que se tenía anteriormente era únicamente para la división de Suministros Agrícolas y ya no está vigente tras la enajenación el 26 de octubre de 2022.
Pensiones
El Grupo opera sus acuerdos de pensiones actuales con un beneficio definido y base de aportación definida. El plan de beneficios definidos está cerrado a nuevos miembros y cerrado a acumulaciones futuras. El plan cuenta actualmente con 61 miembros diferidos y 214 pensionados actuales.
La valoración sobre una base contable de la NIC 19 mostró un superávit antes del pasivo por impuestos diferidos relacionado en el plan al 2 de septiembre de 2023 de £5.3 millones (2022: £6.8 millones). Esto es después de una pérdida actuarial de £2.1 millones (2022: £2.6 millones) que se ha reconocido en el Estado Consolidado de Resultados Integrales. Tras una revisión de las reglas del Plan, los Directores creen que existe una Derecho incondicional a la devolución del excedente del plan de pensiones de prestación definida. en el caso de que existan excedentes de activos durante la vida del plan o cuando éste finalice. Por tanto, el Grupo y la Sociedad han reconocido el superávit íntegramente en el balance.
CUENTA DE RESULTADOS CONSOLIDADA
para el año terminado el 2 de septiembre de 2023
|
| 2022 | |
| 2023 | (replanteado)2 | |
| Notas | 000 £ | 000 £ |
Operaciones continuas Ingresos |
2 |
143,214 |
124,240 |
El costo de ventas | (110,924) | (94,632) | |
|
| ||
Beneficio bruto | 32,290 | 29,608 | |
|
| ||
Otros ingresos operativos | - | 1,731 | |
Costos de distribucion | (7,507) | (5,338) | |
Gastos administrativos | (24,273) | (18,609) | |
Participación en los resultados después de impuestos de las empresas conjuntas | 1,441 | 840 | |
|
| ||
Equilibrado1 beneficio operativo | 2 | 7,950 | 11,906 |
Ajustar elementos | 3 | (5,999) | (3,674) |
Beneficio operativo | 2 | 1,951 | 8,232 |
| |||
Ingresos financieros | 876 | 351 | |
Costos financieros | (1,320) | (1,017) | |
| |||
Equilibrado1 beneficio antes de impuestos | 2 | 7,506 | 11,240 |
Ajustar elementos | 3 | (5,999) | (3,674) |
Beneficio antes de impuestos | 2 | 1,507 | 7,566 |
| |||
Taxation | 4 | (1,111) | (1,524) |
| |||
Equilibrado1 beneficio del año procedente de operaciones continuas | 5,836 | 9,374 | |
Ajustar elementos | 3 | (5,440) | (3,332) |
Beneficio del año por operaciones continuas | 396 | 6,042 | |
|
| ||
Operaciones discontinuadas |
| ||
Pérdida del año por operaciones discontinuadas (incluidas las mantenidas para la venta) |
5 |
(1,157) |
(6,335) |
|
| ||
Pérdida del año | (761) | (293) | |
|
| ||
(Pérdida) / beneficio atribuible a: |
| ||
Accionistas de capital | (226) | 2,710 | |
Participaciones no controladoras3 | (535) | (3,003) | |
| (761) | (293) | |
|
| ||
Utilidad básica por acción ordinaria (peniques) |
| ||
Beneficio de operaciones continuas | 6 | 0.4 | 6.4 |
Pérdida por operaciones discontinuadas | 6 | (0.7) | (3.5) |
| 6 | (0.3) | 2.9 |
| |||
Utilidad diluida por acción ordinaria (peniques) |
| ||
Beneficio de operaciones continuas | 0.4 | 6.4 | |
Pérdida por operaciones discontinuadas | (0.7) | (3.5) | |
(0.3) | 2.9 | ||
|
|
1 Los resultados ajustados son consistentes con la forma en que se mide internamente el desempeño empresarial y se presentan para ayudar a la comparabilidad del desempeño. Las partidas de ajuste se revelan en la nota 3. En la nota 11 se puede encontrar un glosario de medidas de desempeño alternativas.
2 Véase la nota 10 para obtener una explicación de las reexpresiones del año anterior en relación con la pérdida reconocida en la medición del valor razonable menos los costos de venta con respecto a las operaciones discontinuadas.
3 Las participaciones no controladoras se relacionan con negocios incluidos en el grupo de disposición.
DECLARACIÓN CONSOLIDADA DE INGRESO COMPRENSIVO
para el año terminado el 2 de septiembre de 2023
2023 | 2022 (replanteado)2 | |
000 £ | 000 £ | |
| ||
Pérdida del año | (761) | (293) |
| ||
Otros (gastos) / ingresos integrales |
| |
| ||
Partidas que pueden reclasificarse posteriormente a resultados: |
| |
- Traducción de divisas (pérdidas)/ganancias derivadas de la traducción de filiales en el extranjero |
(3,141) |
4,288 |
- Coberturas de inversión neta | - | 60 |
- Carga fiscal sobre la inversión neta hbordes | - | (11) |
| ||
Partidas que no se reclasificarán posteriormente a resultados: |
| |
- Pérdidas actuariales sobre el activo por prestaciones de jubilación: - Grupo - Participación de asociada (incluida dentro del grupo de disposición) |
(2,058) (717) |
(2,576) (287) |
| ||
- Crédito fiscal por pérdidas actuariales sobre activos por prestaciones de jubilación: - Grupo - Cuota de asociado (incluido dentro del grupo de eliminación) |
515 179 |
644 72 |
|
| |
Otros (gastos) / ingresos integrales del año, neto de impuestos |
(5,222) |
2,190 |
|
| |
Total (gasto) / ingreso integral del año | (5,983) | 1,897 |
| ||
(Gasto)/ingreso integral total atribuible a: |
| |
| ||
Accionistas de capital | (5,448) | 4,900 |
Participaciones no controladoras1 | (535) | (3,003) |
| ||
| (5,983) | 1,897 |
|
| |
(Gasto)/ingreso integral total atribuible a: |
| |
|
| |
Operaciones continuas | (4,288) | 8,447 |
Operaciones discontinuadas | (1,695) | (6,550) |
| (5,983) | 1,897 |
|
1 Las participaciones no controladoras se relacionan con negocios incluidos en el grupo de disposición.
2 Véase la nota 10 para obtener una explicación de las reexpresiones del año anterior en relación con la pérdida reconocida en la medición del valor razonable menos los costos de venta con respecto a las operaciones discontinuadas.
HOJA DE BALANCE CONSOLIDADO
al 2 de septiembre de 2023
|
|
| 2022 | |
|
| 2023 | (replanteado)1 | |
| Notas |
| 000 £ | 000 £ |
Activos |
|
| ||
Activos no corrientes |
|
| ||
Goodwill |
| 19,161 | 23,609 | |
Otros activos intangibles |
| 3,318 | 4,635 | |
Propiedad, planta y equipo. |
| 29,950 | 33,204 | |
Activos por derecho de uso |
| 7,323 | 8,223 | |
Propiedad de inversión |
| 2,640 | 74 | |
Interés en empresas conjuntas |
| 6,101 | 6,065 | |
Otras inversiones |
| 27 | 32 | |
Activos contractuales |
| - | 316 | |
Activos financieros |
|
| ||
- Cuentas por cobrar no corrientes |
| 21 | 23 | |
Activo por beneficios de jubilación |
| 5,316 | 6,828 | |
Activos por impuestos diferidos |
| 26 | 213 | |
| 73,883 | 83,222 | ||
Activos circulantes |
|
| ||
Los inventarios |
| 26,613 | 26,990 | |
Activos contractuales |
| 7,915 | 7,564 | |
Cuentas comerciales y otras cuentas por cobrar |
| 24,592 | 19,015 | |
Activos por impuestos corrientes |
| 3,895 | 3,866 | |
Activos financieros |
|
| ||
- Efectivo y equivalentes de efectivo |
| 23,123 | 22,515 | |
Activos incluidos en el grupo de enajenación clasificados como mantenidos para la venta | 5 |
| - | 144,389 |
| 86,138 | 224,339 | ||
|
|
| ||
los activos totales |
| 160,021 | 307,561 | |
|
|
| ||
Pasivos |
|
| ||
Pasivo circulante |
|
| ||
Pasivos financieros |
|
| ||
- Préstamos |
| (13,714) | (12,734) | |
- Arrendamientos |
| (1,264) | (1,416) | |
- Instrumentos financieros derivados |
| (4) | (62) | |
Pasivos contractuales |
| (5,194) | (2,426) | |
Comerciales y otras cuentas a pagar |
| (16,556) | (21,000) | |
Pasivos por impuestos corrientes |
| (131) | (711) | |
Pasivos incluidos en el grupo de disposición clasificados como mantenidos para la venta | 5 |
| - | (101,566) |
|
| (36,863) | (139,915) | |
Pasivos no corrientes |
|
| ||
Pasivos financieros |
|
| ||
- Préstamos |
| (5,206) | (23,805) | |
- Arrendamientos |
| (5,559) | (6,128) | |
Pasivos por impuestos diferidos |
| (4,447) | (5,048) | |
Otros pasivos no corrientes |
| (71) | (336) | |
|
| (15,283) | (35,317) | |
|
|
| ||
Pasivos totales |
| (52,146) | (175,232) | |
|
|
| ||
Activos netos |
| 107,875 | 132,329 | |
|
|
| ||
Accionistas |
|
| ||
Capital social |
| 2,354 | 2,350 | |
Compartir premium |
| 10,664 | 10,500 | |
Otras reservas |
| 94,857 | 105,283 | |
Equidad total de los accionistas |
| 107,875 | 118,133 | |
Participaciones no controladoras |
| - | 14,196 | |
Equidad total |
| 107,875 | 132,329 |
1 Consulte la nota 10 para obtener una explicación de las reexpresiones del año anterior en relación con la pérdida reconocida en la medición del valor razonable menos los costos de venta con respecto a las operaciones discontinuadas.
ESTADO DE CAMBIOS EN PATRIMONIO NETO CONSOLIDADO
para el año terminado el 2 de septiembre de 2023
1
|
|
Compartir Capital 000 £
|
Compartir Premium 000 £ |
Equidad para Trabajadores Reservar 000 £ |
Extranjero Intercambie Reservar 000 £ |
Otro Reservar 000 £ |
retenido Ganancias 000 £ |
Accionistas totales Equidad 000 £ |
No- CONTROL Intereses 000 £ |
Total Equidad 000 £ |
A 29 de agosto de 2021 | 2,343 | 10,155 | 480 | 1,931 | 195 | 102,295 | 117,399 | 17,152 | 134,551 | |
Ganancia/(pérdida) del año (reexpresada) 1 | - | - | - | - | - | 2,710 | 2,710 | (3,003) | (293) | |
Otros ingresos / (gastos) integrales | - | - | - | 4,337 | - | (2,147) | 2,190 | - | 2,190 | |
Ingreso/(gasto) integral total (reexpresado)1 | - | - | - | 4,337 | - | 563 | 4,900 | (3,003) | 1,897 | |
Dividendos pagados | - | - | - | - | - | (4,687) | (4,687) | - | (4,687) | |
Transacciones con pagos basados en acciones liquidadas con instrumentos de patrimonio | - | - | 199 | - | - | - | 199 | 50 | 249 | |
Exceso de impuestos diferidos sobre pagos basados en acciones | - | - | - | - | - | (30) | (30) | (3) | (33) | |
Asignación de acciones | 7 | 345 | - | - | - | - | 352 | - | 352 | |
Traslados | - | - | (151) | - | (3) | 154 | - | - | - | |
Al 3 de septiembre de 2022 (reexpresado)1 | 2,350 | 10,500 | 528 | 6,268 | 192 | 98,295 | 118,133 | 14,196 | 132,329 | |
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||
Como se informó anteriormente en 3 Septiembre 2022 | 2,350 | 10,500 | 528 | 6,268 | 192 | 100,657 | 120,495 | 15,976 | 136,471 | |
Ajuste del año anterior1 | - | - | - | - | - | (2,362) | (2,362) | (1,780) | (4,142) | |
Al 4 de septiembre de 2022 (reexpresado)1 | 2,350 | 10,500 | 528 | 6,268 | 192 | 98,295 | 118,133 | 14,196 | 132,329 | |
Pérdida del año | - | - | - | - | - | (226) | (226) | (535) | (761) | |
Otro gasto integral | - | - | - | (3,141) | - | (2,081) | (5,222) | - | (5,222) | |
Gasto integral total | - | - | - | (3,141) | - | (2,307) | (5,448) | (535) | (5,983) | |
Dividendos pagados |
| - | - | - | - | - | (4,889) | (4,889) | - | (4,889) |
Transacciones con pagos basados en acciones liquidadas con instrumentos de patrimonio | - | - | (85) | - | - | - | (85) | (7) | (92) | |
Exceso de impuestos diferidos sobre pagos basados en acciones | - | - | - | - | - | (4) | (4) | - | (4) | |
Asignación de acciones | 4 | 164 | - | - | - | - | 168 | - | 168 | |
Venta de grupo de disposición | - | - | - | - | - | - | - | (13,654) | (13,654) | |
Traslados |
| - | - | (179) | - | (2) | 181 | - | - | - |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| |
Al 2 de septiembre de 2023 | 2,354 | 10,664 | 264 | 3,127 | 190 | 91,276 | 107,875 | - | 107,875 |
1 Consulte la nota 10 para obtener una explicación de las reexpresiones del año anterior en relación con la pérdida reconocida en la medición del valor razonable menos los costos de venta con respecto a las operaciones discontinuadas.
ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO CONSOLIDADO
para el año terminado el 2 de septiembre de 2023
|
| ||
| 2023 | 2022 | |
Notas | 000 £ | 000 £ | |
flujos de efectivo por actividades operacionales |
| ||
Efectivo generado por operaciones continuas | 7 | 3,155 | 4,473 |
Interés recibido |
| 564 | 179 |
Pago interesado |
| (1,320) | (986) |
Impuesto pagado |
| (278) | (805) |
Efectivo neto generado por actividades operativas en operaciones continuas |
|
2,121 |
2,861 |
Efectivo neto utilizado en actividades operativas en operaciones discontinuadas |
| (3,040) | (6,901) |
Efectivo neto utilizado en actividades operativas |
| (919) | (4,040) |
|
|
| |
Flujos de efectivo de actividades de inversión |
|
| |
Venta del grupo de disposición (neto de efectivo dispuesto y costos de venta) |
| 25,619 | - |
Adquisición de subsidiarias (neto de efectivo adquirido) |
| - | (426) |
Dividendos recibidos de negocios conjuntos |
| 1,390 | 2,250 |
Compra de activos intangibles |
| (193) | (342) |
Ingresos por venta de propiedades, planta y equipo |
| 48 | 31 |
Compra de propiedad, planta y equipo |
| (3,194) | (3,696) |
Producto de la venta de propiedades de inversión |
| - | 149 |
Efectivo neto generado a partir de/(utilizado en) actividades de inversión en operaciones continuas |
|
23,670 |
(2,034) |
Efectivo neto utilizado en actividades de inversión en operaciones discontinuadas |
| (487) | (2,749) |
Efectivo neto generado por / (utilizado en) actividades de inversión |
| 23,183 | (4,783) |
|
|
| |
Flujos de efectivo de actividades de financiación |
|
| |
Producto de la emisión de capital social ordinario |
| 167 | 352 |
Nueva financiación y disposiciones sobre RCF |
| 5,574 | 10,051 |
Reembolso de disposiciones del FCR |
| (21,741) | (8,000) |
Amortizaciones del principal del arrendamiento |
| (1,545) | (1,550) |
Reembolso de préstamos |
| (4,263) | (2,840) |
Dividendos pagados a los accionistas |
| (4,889) | (4,687) |
Efectivo neto utilizado en actividades de financiamiento en operaciones continuas |
| (26,697) | (6,674) |
Efectivo neto (utilizado en)/generado a partir de actividades de financiamiento en operaciones discontinuadas |
|
(9,599) |
20,324 |
Efectivo neto (utilizado en) / generado a partir de actividades de financiación |
| (36,296) | 13,650 |
|
|
| |
Efecto de las variaciones del tipo de cambio |
| (54) | 332 |
(Disminución) / aumento neto de efectivo y equivalentes de efectivo |
| (14,086) | 5,159 |
|
| ||
Efectivo y equivalentes de efectivo al inicio del año |
| 24,855 | 19,696 |
Efectivo y equivalentes de efectivo al final del año |
| 10,769 | 24,855 |
NOTAS AL ANUNCIO PRELIMINAR
1. Bases de preparación y funcionamiento
La información financiera contenida en este anuncio preliminar no constituye las cuentas estatutarias de la Compañía para los años que terminaron el 2 de septiembre de 2023 o el 3 de septiembre de 2022. Las cuentas estatutarias para 2022 se entregaron al Registro Mercantil y las de 2023 se entregarán a su debido tiempo. El auditor ha informado sobre dichas cuentas; sus informes fueron (i) sin reservas, (ii) no incluyeron una referencia a ningún asunto sobre el cual el auditor llamó la atención a modo de énfasis sin calificar su informe y (iii) no contenían una declaración bajo la sección 498 (2) o ( 3) de la Ley de Sociedades de 2006.
Preocupación continua
La información financiera contenida en este anuncio preliminar se ha preparado sobre la base de una empresa en funcionamiento que los Directores consideran apropiada por las siguientes razones.
Los Directores han revisado las previsiones y proyecciones operativas del Grupo para los tres años hasta el 31 de agosto de 2026 tal como se utilizaron para la evaluación de viabilidad, teniendo en cuenta cambios razonablemente posibles en el desempeño comercial, junto con la inversión de capital planificada durante ese mismo período. Se espera que el Grupo tenga un nivel suficiente de recursos financieros disponibles a través de flujos de efectivo operativos y facilidades bancarias existentes para el período hasta el 20 de diciembre de 2024 ("el período de empresa en funcionamiento"). El Grupo ha operado dentro de todos sus covenants bancarios a lo largo del año. Además, la principal línea bancaria del Grupo está vigente hasta diciembre de 2026.
Con el fin de evaluar la idoneidad de la preparación de las cuentas del Grupo sobre la base de empresa en funcionamiento, los Directores han preparado previsiones financieras para el Grupo, que incluyen beneficios antes y después de impuestos, balances y flujos de efectivo que cubren el período hasta el 20 de diciembre de 2024. Las previsiones consideran la situación actual de caja, la disponibilidad de servicios bancarios y una evaluación de las principales áreas de riesgo e incertidumbre. Estas previsiones se han sensibilizado de forma combinada ante escenarios negativos graves pero plausibles. Los escenarios probados incluyeron reducciones significativas en la rentabilidad y los flujos de efectivo asociados vinculados a los dos riesgos principales: la demanda de los clientes y la dependencia de clientes clave; y limitaciones y retrasos en la cadena de suministro que afectan las operaciones. Los resultados de estas pruebas de resistencia mostraron que, debido a la estabilidad del negocio principal, el Grupo sería capaz de resistir el impacto de estos escenarios negativos severos pero plausibles que se producirían durante el período de las previsiones financieras. Además de probar estos escenarios negativos graves pero plausibles, también se aplicaron pruebas de estrés inversas a las previsiones sensibilizadas, para comprender qué nivel de escenario negativo el Grupo no sería capaz de soportar. Los escenarios que crearon incertidumbre sobre el funcionamiento de la empresa se consideraron extremos e inverosímiles.
Varias otras medidas de mitigación permanecen disponibles y bajo el control de los Directores que no fueron incluidas en los escenarios. Estos incluyen retener gastos de capital discrecionales y reducir o cancelar futuros pagos de dividendos.
En todos los escenarios, el Grupo cumple con sus covenants bancarios financieros, opera dentro de sus líneas bancarias renovadas y cumple con sus pasivos a medida que vencen.
En consecuencia, los Consejeros confían en que el Grupo y la Sociedad tendrán fondos suficientes para seguir cumpliendo con sus obligaciones a medida que vencen hasta el 20 de diciembre de 2024 y, por tanto, han preparado la información financiera de este anuncio preliminar sobre la base de una empresa en funcionamiento.
Políticas de contabilidad
Las políticas contables son consistentes con las del año anterior.
Reexpresiones de años anteriores
Durante el proceso para completar el tratamiento contable de la enajenación de la división de Suministros Agrícolas, se identificaron dos ajustes que resultaron en una reexpresión del año anterior de la medición del valor razonable menos los costos de venta. El primero fue un ajuste de los costes contables de los activos enajenados, en relación con la participación del Grupo en la empresa conjunta, Bibby Agriculture Ltd, mantenida a través de la participación del Grupo en Carrs Billington Agriculture (Sales) Ltd, junto con ajustes de consolidación de los activos y pasivos incluidos en el conjunto de activos netos del Grupo que se enajenan.
Después de la publicación de la declaración provisional, se identificó una corrección adicional, que era necesaria para reflejar los términos de alquiler de la propiedad acordados con Billington Group como parte del proceso de venta.
Más detalles del efecto de las reexpresiones del año anterior se pueden encontrar en la nota 10.
2. Información segmentaria
La información segmentaria del año finalizado el 2 de septiembre de 2023 es la siguiente:
| Agricultura de especialidad 000 £ |
Ingeniería 000 £ |
Central 000 £ | Grupo continuo 000 £ | Discontinuado operaciones en miles de libras esterlinas |
| |||||
Ingresos totales del segmento | 93,960 | 50,609 | - | 144,569 | 53,212 |
Ingresos entre segmentos | (1,320) | (35) | - | (1,355) | (1) |
|
|
|
|
| |
Ingresos de clientes externos | 92,640 | 50,574 | - | 143,214 | 53,211 |
|
|
|
|
| |
Equilibrado1 Comparable2 | 6,117 | 7,678 | (2,850) | 10,945 | (1,821) |
|
|
|
|
| |
Depreciación, amortización y resultado por enajenación de activos no corrientes |
(1,916) |
(2,394) |
(126) |
(4,436) |
- |
Participación en los resultados después de impuestos de asociadas y negocios conjuntos | 1,441 | - | - | 1,441 | 466 |
|
|
|
|
| |
Equilibrado1 utilidad / (pérdida) operativa | 5,642 | 5,284 | (2,976) | 7,950 | (1,355) |
Ajuste de elementos (nota 3) | (3,315) | (2,283) | (401) | (5,999) | 3 |
|
|
|
|
| |
Ganancia / (pérdida) operativa | 2,327 | 3,001 | (3,377) | 1,951 | (1,352) |
Ingresos financieros |
|
|
| 876 | - |
Costos financieros |
|
|
| (1,320) | (186) |
|
|
|
|
| |
Equilibrado1 beneficio/(pérdida) antes de impuestos |
|
|
| 7,506 | (1,541) |
Ajuste de elementos (nota 3) |
|
|
| (5,999) | 3 |
Beneficio / (pérdida) antes de impuestos |
|
|
|
1,507 |
(1,538) |
Fiscalidad de las operaciones discontinuadas |
|
|
|
| 381 |
Pérdida del año por operaciones discontinuadas (nota 5) |
|
|
|
| (1,157) |
1 Los resultados ajustados son consistentes con la forma en que se mide internamente el desempeño empresarial y se presentan para ayudar a la comparabilidad del desempeño. Las partidas de ajuste se revelan en la nota 3.
2 Ganancias antes de intereses, impuestos, depreciación, amortización, ganancias/(pérdidas) por enajenación de activos no corrientes y antes de participación en los resultados después de impuestos de asociadas y negocios conjuntos
La información segmentaria para el año finalizado el 3 de septiembre de 2022 es la siguiente. Las revelaciones de años anteriores han sido reexpresadas con respecto a las operaciones discontinuadas. Más detalles de las reexpresiones del año anterior de las operaciones discontinuadas se pueden encontrar en la nota 10.
|
Agricultura de especialidad 000 £ |
Ingeniería 000 £ |
Central 000 £ |
Continuo Grupo procesos 000 £ | Operaciones discontinuadas (reexpresadas) 000 £ |
| |||||
Ingresos totales del segmento | 84,321 | 46,347 | - | 130,668 | 343,844 |
Ingresos entre segmentos | (6,244) | (184) | - | (6,428) | (6) |
Ingresos de clientes externos | 78,077 | 46,163 | - | 124,240 | 343,838 |
Equilibrado1 Comparable2 | 9,869 | 7,693 | (2,487) | 15,075 | 7,586 |
Depreciación, amortización y resultado por enajenación de activos no corrientes |
(1,532) |
(2,326) |
(151) |
(4,009) |
(2,693) |
Participación en los resultados después de impuestos de la asociada (ajustado1) y empresas conjuntas |
840 |
- |
- |
840 |
2,016 |
Equilibrado1 utilidad / (pérdida) operativa | 9,177 | 5,367 | (2,638) | 11,906 | 6,909 |
Ajuste de elementos (nota 3) | 131 | (3,351) | (454) | (3,674) | (11,877) |
Ganancia / (pérdida) operativa | 9,308 | 2,016 | (3,092) | 8,232 | (4,968) |
Ingresos financieros | 351 | - | |||
Costos financieros | (1,017) | (756) | |||
Equilibrado1 beneficio antes de impuestos | 11,240 | 6,153 | |||
Ajuste de elementos (nota 3) | (3,674) | (11,877) | |||
Beneficio / (pérdida) antes de impuestos |
7,566 |
(5,724) | |||
Fiscalidad de las operaciones discontinuadas |
|
|
|
| (611) |
Pérdida del año por operaciones discontinuadas (nota 5) |
|
|
|
| (6,335) |
1 Los resultados ajustados son consistentes con la forma en que se mide internamente el desempeño empresarial y se presentan para ayudar a la comparabilidad del desempeño. Las partidas de ajuste se revelan en la nota 3.
2 Ganancias antes de intereses, impuestos, depreciación, amortización, ganancias/(pérdidas) por enajenación de activos no corrientes y antes de participación en los resultados después de impuestos de asociadas y negocios conjuntos
3. Ajuste de elementos
Al presentar información financiera, el Grupo presenta medidas de desempeño alternativas ("APM"), que no están definidas ni especificadas según los requisitos de las NIIF. Estas APM son consistentes con la forma en que se mide internamente el desempeño del negocio y, por lo tanto, el Grupo cree que estas APM brindan a las partes interesadas información adicional útil sobre el desempeño del negocio. Las siguientes partidas de ajuste se han agregado nuevamente a las medidas de ganancias reportadas.
|
2023 |
2022 | ||
Operaciones continuas |
Operaciones discontinuadas |
Continuo operaciones | Discontinuado Operaciones (replanteado) | |
000 £ | 000 £ | 000 £ | 000 £ | |
|
|
| ||
Amortización de activos intangibles adquiridos (i) | 947 | - | 940 | - |
Ajustes a la contraprestación contingente (ii) | - | - | (1,320) | - |
Costos de reestructuración / cierre (iii) | 607 | - | - | - |
Costos de la revisión estratégica (iv) | - | - | 455 | - |
Costos relacionados con la adquisición (v) | - | - | - | 20 |
Ganancia por la adquisición de Afgritech (vi) | - | - | (733) | - |
(Ganancia)/pérdida por medición del valor razonable menos costos de venta (vii) | - | (3) | - | 10,518 |
Costos de configuración y personalización de la nube - Grupo (viii) | 602 | - | 113 | 974 |
Costos de configuración y personalización de la nube: participación del asociado (viii) |
- |
- |
- |
365 |
Deterioro del fondo de comercio y otros activos intangibles (ix) | 3,843 | - | 4,219 | - |
Incluido en la utilidad antes de impuestos | 5,999 | (3) | 3,674 | 11,877 |
Efecto fiscal de las partidas de ajuste anteriores | (559) | - | (342) | (186) |
Incluido en la ganancia/(pérdida) del ejercicio | 5,440 | (3) | 3,332 | 11,691 |
(i) Amortización de activos intangibles adquiridos que no se relacionan con la rentabilidad subyacente del Grupo sino que se relacionan con costos que surgen de la adquisición de negocios.
(ii) Los ajustes a la contraprestación contingente surgieron de la revaluación de la contraprestación contingente con respecto a adquisiciones al valor razonable al final del año anterior.
(iii) Los costos de reestructuración/cierre incluyen los costos de despido.
(iv) Los costos de revisión estratégica incluyen los honorarios de asesores externos incurridos en el desarrollo de la estrategia del Grupo.
(v) Los costos relacionados con la adquisición se relacionan con los honorarios legales incurridos con respecto a una adquisición abortada.
(vi) En el año anterior, el Grupo adquirió el 50% restante de la participación en Afgritech Ltd y la posición financiera y el desempeño del negocio, junto con el de su subsidiaria Afgritech LLC, de propiedad 100%, se consolidaron completamente desde la fecha de adquisición. La participación en la empresa conjunta del Grupo se enajenó efectivamente en esta fecha de adquisición con una ganancia de £197,000, reconociéndose la diferencia entre el valor en libros y el valor razonable de la participación en la empresa conjunta. También se incluyen en el importe de la tabla anterior las ganancias cambiarias de £559,000 27,000 que se reciclaron de la reserva de divisas al estado de resultados en el momento de la enajenación, los costos relacionados con la adquisición de £4,000 XNUMX y el fondo de comercio negativo de £XNUMX.
(vii) El Grupo se deshizo de su participación en el negocio agrícola de Carr's Billington el 26 de octubre de 2022. La (ganancia)/pérdida por la medición del valor razonable menos los costos de venta en este año surge de la estructura de la venta y compensa las ganancias retenidas de operaciones discontinuadas entre el 3 de septiembre de 2022 y la fecha de finalización.
Al final del año anterior, el valor en libros de los activos y pasivos incluidos en el grupo de disposición clasificados como mantenidos para la venta excedía el valor razonable menos los costos de venta. Como resultado, los activos netos del grupo enajenante se redujeron al valor razonable menos los costos de venta, lo que resultó en el reconocimiento de una pérdida de £10,518,000 (reexpresada). Esto incluyó una pérdida atribuible a las participaciones no controladoras de £4,383,000 (reexpresada) junto con costos de venta de £175,000 reconocidos en las cuentas de Carrs Billington Agriculture (Sales) Ltd. Se pueden encontrar más detalles sobre las reformulaciones del año anterior en la nota 10.
(viii) Costos relacionados con gastos materiales relacionados con la implementación del sistema ERP del Grupo y de la asociada que ahora se han contabilizado como gastos tras la adopción de la decisión de la agenda del CINIIF.
(ix) Deterioro del crédito mercantil y otros activos intangibles con respecto a la unidad generadora de efectivo de Animax Ltd y deterioro del crédito mercantil con respecto a la unidad generadora de efectivo de NW Total Engineered Solutions Ltd. En el año anterior, el deterioro del fondo de comercio se produjo en relación con el centro de beneficios Chirton y las unidades generadoras de efectivo de Wälischmiller Engineering GmbH.
4. Fiscalidad
| 2023 | 2022 | ||
|
Continuo operaciones 000 £ |
Discontinuado operaciones 000 £ |
Continuo operaciones 000 £ | Discontinuado Operaciones (replanteado) 000 £ |
Análisis del cargo/(crédito) en el año Impuesto corriente: Impuesto de sociedades del Reino Unido Año corriente Ajuste con respecto a años anteriores Impuesto extranjero Año corriente Ajuste con respecto a años anteriores |
- (42)
784 (331) |
(343) 58
- - |
119 164
1,607 (1) |
316 51
- - |
Impuesto corriente del grupo |
411 |
(285) |
1,889 |
367 |
Impuesto diferido: Originación y reversión de diferencias temporales Año corriente Ajuste con respecto a años anteriores |
228 472 |
(57) (39) |
10 (375) |
224 20 |
Impuesto diferido del grupo |
700 |
(96) |
(365) |
244 |
Impuesto cargo/(crédito) para el año |
1,111 |
(381) |
1,524 |
611 |
Beneficio / (pérdida) antes de impuestos |
1,507 |
(1,538) |
7,566 |
(5,724) |
Impuesto al 21.5% (2022: 19%) Efectos de: Efecto fiscal de la participación en los resultados de asociadas y negocios conjuntos Efecto fiscal de los gastos que no son admisibles en la determinación de la ganancia imponible Efecto fiscal de la renta no imponible Efectos de las diferentes tasas impositivas de las filiales extranjeras Efectos de las tasas de impuestos diferidos Impuesto diferido sobre pérdidas no reconocido Retenciones en origen sufridas Ajuste con respecto a años anteriores |
324
(310)
1,114 (407) 7 (20) 304 - 99 |
(331)
(100)
56 (11) - (14) - - 19 |
1,438
(160)
1,213 (1,183) 149 68 99 112 (212) |
(1,088)
(314)
2,033 (143) - 52 - - 71 |
Cargo / (crédito) fiscal total del año |
1,111 |
(381) |
1,524 |
611 |
El efecto fiscal de los gastos que no están permitidos al determinar la ganancia imponible incluye pagos basados en acciones, depreciación de activos no calificados, movimientos de pérdidas netas en divisas no considerados, otros gastos no permitidos para el impuesto de sociedades del Reino Unido, deterioro del fondo de comercio (nota 3) y, en Respecto de las operaciones discontinuadas en el año anterior, incluye la pérdida reconocida en la medición al valor razonable menos los costos de venta del grupo enajenable (notas 3 y 5).
El efecto impositivo de los ingresos no imponibles incluye ajustes a la contraprestación contingente (nota 3), el efecto de los ingresos dentro del régimen de patentes, los movimientos de ganancias netas en divisas no considerados, los ajustes a las ganancias antes de impuestos para créditos por gastos de investigación y desarrollo con respecto a ingresos anteriores. años y el beneficio del 30% de la superdeducción por desgravaciones de capital.
5. Operaciones discontinuadas y activos no corrientes mantenidos para la venta
El 31 de agosto de 2022, el Grupo celebró un acuerdo condicional para enajenar sus participaciones en el negocio agrícola de Carr's Billington a Edward Billington & Son Limited. De acuerdo con la NIIF 5 'Activos no corrientes mantenidos para la venta y operaciones discontinuadas', los activos y pasivos relacionados con el negocio se clasificaron como un grupo enajenable mantenido para la venta a 3 de septiembre de 2022. La venta estaba condicionada a la aprobación de los accionistas del Grupo. que fue dada en Junta General celebrada el 19 de septiembre de 2022. La enajenación se completó el 26 de octubre de 2022.
Al finalizar, la Compañía recibió £24.7 millones de ingresos iniciales en efectivo (antes de costos de venta) luego de ciertos ajustes del capital de trabajo desde el anuncio el 31 de agosto de 2022. Tras la finalización del mecanismo de cuentas de finalización, la Compañía recibió otros £1.2 millones de ingresos en efectivo. . El 26 de octubre de 2023, la empresa recibió 4.0 millones de libras esterlinas de contraprestación diferida.
La contraprestación total en efectivo fue de £29.9 millones, de los cuales £4.0 millones se recibieron después del final del año 2023. Los ingresos incluidos en el cálculo de la pérdida en la medición del valor razonable menos los costos de venta se han reducido en £0.8 millones para reflejar los períodos libres de alquiler. sobre propiedades arrendadas por el Grupo al Grupo Billington después de la enajenación. Esto se ha reflejado en el ajuste del año anterior (nota 10) dentro del resultado integral total atribuible a los accionistas con respecto a las condiciones de alquiler de propiedades. Se han deducido costes de enajenación por valor de 0.3 millones de libras esterlinas de los ingresos por enajenación del año en curso. Los activos netos del grupo enajenante en la fecha de enajenación ascendían a £42.4 millones, incluidos £(0.6) millones de efectivo y equivalentes de efectivo. En otro resultado integral del año se incluyen 0.5 millones (2022: 0.2 millones de libras esterlinas) de pérdidas actuariales netas de impuestos con respecto al grupo enajenable. Los activos netos del grupo enajenable al 3 de septiembre de 2022, cuando se clasificaron como mantenidos para la venta, reflejaron ajustes de consolidación de £1.3 millones.
Las tablas a continuación muestran los resultados de las operaciones discontinuadas y la ganancia/(pérdida) reconocida en la nueva medición al valor razonable menos los costos de venta, junto con las clases de activos y pasivos que comprenden las operaciones mantenidas para la venta en el balance del Grupo al 3 de septiembre de 2022.
|
2023 | 2022 (reexpresado) |
| 000 £ | 000 £ |
Ingresos | 53,211 | 343,838 |
Gastos | (55,218) | (340,870) |
(2,007) | 2,968 | |
| ||
Participación de los resultados después de impuestos del asociado | 378 | 1,165 |
Participación en los resultados después de impuestos de la empresa conjunta | 88 | 486 |
(Pérdida)/beneficio antes de impuestos de operaciones discontinuadas | (1,541) | 4,619 |
Fiscalidad (nota 4) | 381 | (611) |
|
| |
(Pérdida)/beneficio después de impuestos de operaciones discontinuadas | (1,160) | 4,008 |
| ||
Ganancia/(pérdida) antes de impuestos reconocida en la medición al valor razonable menos los costos de venta | 3 | (10,343) |
Taxation | - | - |
Ganancia/(pérdida) después de impuestos reconocida en la medición al valor razonable menos los costos de venta | 3 | (10,343) |
|
| |
Pérdida del año por operaciones discontinuadas | (1,157) | (6,335) |
En el año anterior, la pérdida antes de impuestos reconocida en la medición al valor razonable menos los costos de venta incluyó £4,383,000 (reexpresada) con respecto a la participación de la participación no controladora en el deterioro de la medición.
La pérdida del año anterior reconocida en la medición del valor razonable menos los costos de venta se había determinado previamente con base en la diferencia entre los ingresos estimados por cobrar y los activos netos de los dos negocios donde se estaba vendiendo la participación directa. Esto se ha corregido, mediante una reformulación del año anterior, para incluir también la participación del Grupo en la empresa conjunta, Bibby Agriculture Ltd, propiedad indirecta de la Compañía a través de su propiedad de Carrs Billington Agriculture (Sales) Ltd. Se ha realizado una corrección adicional a reflejar
Condiciones de alquiler de propiedades acordadas con Billington Group como parte del proceso de venta. Mayores detalles de estas reexpresiones se pueden encontrar en la nota 10.
Los activos netos correspondientes al grupo enajenable que estaban clasificados como mantenidos para la venta a 3 de septiembre de 2022 en el balance del Grupo se muestran a continuación:
£'000 (reexpresado) | |
Activos del grupo de activos para su disposición | |
Goodwill | 5,285 |
Propiedad, planta y equipo. | 8,539 |
Activos por derecho de uso | 8,267 |
Inversión en asociado | 15,218 |
Interés en empresas conjuntas | 2,870 |
Otras inversiones | 45 |
Activos por impuestos diferidos | 177 |
Los inventarios | 34,442 |
Cuentas comerciales y otras cuentas por cobrar | 65,946 |
Activos por impuestos corrientes | 101 |
Efectivo y equivalentes de efectivo | 12,074 |
Pérdida por medición del valor razonable antes de costos de venta | (8,575) |
| |
los activos totales | 144,389 |
| |
Pasivos del grupo de activos para su disposición | |
Préstamos | (24,415) |
Arrendamientos | (8,196) |
Comerciales y otras cuentas a pagar | (68,955) |
| |
Pasivos totales | (101,566) |
| |
Activos netos | 42,823 |
La empresa matriz incurrió en costos de venta de £1,768,000 durante el año anterior y, por lo tanto, se excluyeron de la pérdida por medición del valor razonable que se muestra arriba. La pérdida por medición del valor razonable antes de costos de venta incluyó £4,383,000 (reexpresada) con respecto a la participación de la participación no controladora en el deterioro de la medición.
6. Utilidad por acción ordinaria
El beneficio básico por acción se basa en el beneficio atribuible a los accionistas y en un número medio ponderado de acciones emitidas durante el año de 94,058,319 (2022: 93,873,465). El cálculo del beneficio por acción diluido se basa en 94,773,283 acciones (2022: 95,133,662).
Las partidas de ajuste reveladas en la nota 3 que se cargan o acreditan a resultados no se relacionan con la rentabilidad subyacente del Grupo. La Junta cree que la ganancia ajustada antes de estas partidas proporciona una medida útil del desempeño empresarial. Por lo tanto, las ganancias por acción ajustadas se presentan a continuación:
|
|
| |||||
|
2023 Ganancias 000 £ | 2023 Ganancias por comparte penique |
2022 Ganancias 000 £ | 2022 Ganancias por comparte penique | |||
|
|
| |||||
Operaciones continuas |
|
| |||||
Beneficio por acción - básico | 396 | 0.4 | 6,042 | 6.4 | |||
|
|
|
| ||||
Ajuste de elementos: |
|
|
|
| |||
Amortización de activos intangibles adquiridos | 947 | 1.0 | 940 | 1.0 | |||
Ajustes a la contraprestación contingente | - | - | (1,320) | (1.4) | |||
Costos de reestructuración / cierre | 607 | 0.6 | - | - | |||
Costos de revisión estratégica | - | - | 455 | 0.5 | |||
Ganancia por la adquisición de Afgritech | - | - | (733) | (0.8) | |||
Costos de configuración y personalización de la nube - Grupo | 602 | 0.6 | 113 | 0.1 | |||
Deterioro del fondo de comercio y otros activos intangibles | 3,843 | 4.1 | 4,219 | 4.5 | |||
Efecto fiscal de lo anterior | (559) | (0.5) | (342) | (0.3) | |||
|
|
|
| ||||
Utilidad por acción - ajustada | 5,836 | 6.2 | 9,374 | 10.0 | |||
|
2023 Ganancias 000 £ |
2023 Ganancias por comparte penique |
2022 (reexpresado) Ganancias 000 £ | 2022 (reexpresado) Ganancias por comparte penique |
|
|
| ||
Operaciones discontinuadas |
|
| ||
Beneficio por acción - básico | (622) | (0.7) | (3,332) | (3.5) |
|
|
|
| |
Ajuste de elementos: |
|
|
|
|
Costos relacionados con la adquisición | - | - | 20 | - |
(Ganancia)/pérdida por medición del valor razonable menos costos de venta | (3) | - | 10,518 | 11.2 |
Costos de configuración y personalización de la nube - Grupo | - | - | 974 | 1.0 |
Costos de configuración y personalización de la nube: participación del asociado | - | - | 365 | 0.4 |
Efecto fiscal de lo anterior | - | - | (186) | (0.2) |
Participación no controladora en lo anterior | - | - | (4,865) | (5.2) |
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|
|
| |
Utilidad por acción - ajustada | (625) | (0.7) | 3,494 | 3.7 |
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| |||
Total (básico) | (226) | (0.3) | 2,710 | 2.9 |
Total (ajustado) | 5,211 | 5.5 | 12,868 | 13.7 |
7. Efectivo generado por operaciones continuas
2023 |
2022 | |
000 £ | 000 £ | |
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Beneficio del año por operaciones continuas | 396 | 6,042 |
Ajustes para: |
| |
Impuestos | 1,111 | 1,524 |
Crédito fiscal por I + D + i | (695) | (1,553) |
Depreciación de propiedades, planta y equipo | 3,023 | 2,778 |
Depreciación de activos por derecho de uso | 1,308 | 1,276 |
Depreciación de propiedades de inversión | 67 | 5 |
Amortización de activos intangibles | 1,004 | 988 |
Deterioro del fondo de comercio y otros activos intangibles | 3,843 | 4,219 |
Beneficio por enajenación de propiedades, planta y equipo | (23) | (17) |
Pérdida/(beneficio) por enajenación de activos por derecho de uso | 4 | (5) |
Beneficio por enajenación de propiedades de inversión | - | (76) |
Ganancia por la adquisición de Afgritech | - | (764) |
Ajustes a la contraprestación contingente | - | (1,320) |
Valor razonable neto (crédito)/cargo sobre pagos basados en acciones | (78) | 148 |
Otros ajustes distintos al efectivo | (894) | (119) |
Costos financieros: |
| |
Ingresos por intereses | (876) | (351) |
Gastos por intereses y costos por préstamos | 1,376 | 1,077 |
Participación en los resultados de las empresas conjuntas | (1,441) | (840) |
Crédito en la cuenta de resultados IAS19 con respecto a las contribuciones del empleador | (400) | - |
Cargo por cuenta de resultados NIC19 (excluidos intereses): |
| |
Gastos administrativos | 166 | 126 |
Cambios en el capital de trabajo (excluyendo los efectos de adquisiciones): |
| |
Incremento de inventarios | (481) | (6,153) |
Aumento de cuentas por cobrar | (3,173) | (218) |
Disminución de las cuentas por pagar | (1,082) | (2,294) |
Efectivo generado por operaciones continuas |
3,155 |
4,473 |
8. Pensiones (operaciones continuas)
El Grupo opera sus acuerdos de pensiones actuales sobre una base de beneficio definido y contribución definida. La valoración del plan de beneficios definidos según la base contable IAS19 mostró un superávit en el plan al 2 de septiembre de 2023 de £5.3 millones (2022: £6.8 millones).
En el año, el cargo por beneficios de jubilación, excluidos los intereses, con respecto al Plan de Pensiones del Grupo Carr (sección de beneficios definidos) fue de £166,000 2022 (126,000: £XNUMX XNUMX).
9. Análisis de caja/(deuda) neta y arrendamientos
Al 4 de septiembre |
efectivo | Otro No efectivo |
Intercambie | Al 2 de septiembre | |||
2022 | Flujo | Cambios | Movimientos | 2023 | |||
000 £ | 000 £ | 000 £ | 000 £ | 000 £ | |||
| |||||||
Efectivo y equivalentes de efectivo | 22,515 | 662 | - | (54) | 23,123 | ||
sobregiros bancarios | (9,734) | (2,620) | - | - | (12,354) | ||
12,781 | (1,958) | - | (54) | 10,769 | |||
|
| ||||||
Préstamos y otros empréstitos: - Actual - no corriente |
(3,000) (23,805) |
1,698 18,732 |
(48) (8) |
(10) (125) |
(1,360) (5,206) | ||
Neto (deuda) / efectivo | (14,024) | 18,472 | (56) | (189) | 4,203 | ||
| |||||||
Arrendamientos: - Actual - no corriente |
(1,416) (6,128) |
- 1,545 |
152 (1,006) | - 30 |
(1,264) (5,559) | ||
Arrendamientos | (7,544) | 1,545 | (854) | 30 | (6,823) | ||
| |||||||
(deuda) neta/efectivo y arrendamientos | (21,568) | 20,017 | (910) | (159) | (2,620) | ||
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10. Reexpresiones de años anteriores
Durante el proceso para completar el tratamiento contable de la enajenación de la división de Suministros Agrícolas, se identificaron dos ajustes que resultaron en una reexpresión del año anterior de la medición del valor razonable menos los costos de venta. El primero fue un ajuste de los costes contables de los activos enajenados en relación con la participación del Grupo en la empresa conjunta, Bibby Agriculture Ltd, mantenida a través de la participación del Grupo en Carrs Billington Agriculture (Sales) Ltd, junto con ajustes de consolidación de los activos y pasivos incluidos en el conjunto de activos netos del Grupo que se enajenan. Este ajuste ascendió a £2.9 millones, de los cuales £2.7 millones se incluyeron en los resultados publicados para el período hasta el 4 de marzo de 2023. De estos £2.9 millones, £1.6 millones son atribuibles al Grupo y no tienen impacto en los ingresos en efectivo recibidos hasta la fecha. o en el futuro.
Después de la publicación de la declaración provisional, se identificó una corrección adicional, que era necesaria para reflejar los términos de alquiler de la propiedad acordados con el grupo Billington como parte del proceso de venta. Esto aumentó la pérdida en la medición del valor razonable menos los costos de venta en £1.2 millones, de los cuales £0.8 millones son atribuibles al Grupo. Combinadas, estas correcciones aumentan la pérdida en la medición del valor razonable menos los costos de venta en £4.1 millones, que incluyen £1.8 millones con respecto a la participación de la participación no controladora en el deterioro de la medición.
Los resultados y la situación financiera de las operaciones discontinuadas del Grupo para el año finalizado el 3 de septiembre de 2022 se han reexpresado para reflejar esto.
Esta reformulación del año anterior ha dado como resultado que el capital contable al 3 de septiembre de 2022 se reduzca en £2.4 millones y aumenta la pérdida para el período por operaciones discontinuadas (£4.1 millones) en el año hasta el 3 de septiembre de 2022.
Las reexpresiones del año anterior de las operaciones discontinuadas se reflejan en la nota 5.
Las partidas de los estados financieros afectados son las siguientes:
3 Septiembre 2022 (previamente reportado) 000 £ |
Reexpresión con respecto a los activos netos enajenados 000 £ | Reexpresión con respecto a términos de alquiler de propiedad 000 £ |
3 de septiembre de 2022 (reformulado) 000 £ | |
Estado de resultados | ||||
Pérdida del año por operaciones discontinuadas (incluidas las mantenidas para la venta) |
(2,193) |
(2,944) |
(1,198) |
(6,335) |
Beneficio / (pérdida) del año | 3,849 | (2,944) | (1,198) | (293) |
Beneficio atribuible a: | ||||
Accionistas de capital | 5,072 | (1,553) | (809) | 2,710 |
Participaciones no controladoras | (1,223) | (1,391) | (389) | (3,003) |
EPS básico (peniques): | ||||
Pérdida por operaciones discontinuadas | (1.0) | (1.6) | (0.9) | (3.5) |
EPS diluido (peniques): | ||||
Pérdida por operaciones discontinuadas | (1.0) | (1.6) | (0.9) | (3.5) |
3 Septiembre 2022 (previamente reportado) 000 £ |
Reexpresión con respecto a los activos netos enajenados 000 £ | Reexpresión con respecto a términos de alquiler de propiedad 000 £ |
3 de septiembre de 2022 (reformulado) 000 £ | |
Estado del resultado integral | ||||
Beneficio / (pérdida) del año | 3,849 | (2,944) | (1,198) | (293) |
Total (gasto) / ingreso integral del año | 6,039 | (2,944) | (1,198) | 1,897 |
Resultado integral total atribuible a: | ||||
Accionistas de capital | 7,262 | (1,553) | (809) | 4,900 |
Participaciones no controladoras | (1,223) | (1,391) | (389) | (3,003) |
Resultado integral total atribuible a: | ||||
Operaciones discontinuadas | (2,408) | (2,944) | (1,198) | (6,550) |
| 3 de septiembre de 2022 (informado anteriormente) 000 £ |
Reexpresión con respecto a los activos netos enajenados 000 £ | Reexpresión con respecto a términos de alquiler de propiedad 000 £ | 3 de septiembre de 2022 (reformulado) 000 £ |
Balance |
|
|
|
|
Activos incluidos en el grupo de enajenación clasificados como mantenidos para la venta |
148,531 |
(2,944) |
(1,198) |
144,389 |
Total de activos corrientes | 228,481 | (2,944) | (1,198) | 224,339 |
los activos totales | 311,703 | (2,944) | (1,198) | 307,561 |
Activos netos | 136,471 | (2,944) | (1,198) | 132,329 |
Otras reservas | 100,657 | (1,553) | (809) | 98,295 |
Equidad total de los accionistas | 120,495 | (1,553) | (809) | 118,133 |
Participaciones no controladoras | 15,976 | (1,391) | (389) | 14,196 |
Equidad total | 136,471 | (2,944) | (1,198) | 132,329 |
Al no haber impacto en el balance de apertura del año anterior, no se ha presentado un tercer balance.
11. Glosario de medidas alternativas de desempeño
El anuncio preliminar incluye medidas de desempeño alternativas ("APM"), que no están definidas ni especificadas según los requisitos de las NIIF. Estas APM son consistentes con la forma en que se mide internamente el desempeño empresarial y también se utilizan para evaluar el desempeño según los planes de incentivos del Grupo. Por lo tanto, los Consejeros creen que estas MAR proporcionan a las partes interesadas información adicional útil sobre el desempeño del Grupo.
Medida de desempeño alternativa | Definición y comentarios |
EBITDA ajustado | Utilidad antes de intereses, impuestos, depreciación, amortización, utilidad / (pérdida) por enajenación de activos no corrientes, antes de participación en los resultados después de impuestos de la asociada y negocios conjuntos y excluyendo partidas consideradas por los Administradores como partidas de ajuste. Esta medida se concilia con el beneficio operativo legal y el beneficio legal antes de impuestos en la nota 2. El EBITDA permite al usuario evaluar la rentabilidad de las operaciones centrales del Grupo antes del impacto de la estructura de capital, financiamiento de deuda y partidas no monetarias como depreciación y amortización. |
Beneficio operativo ajustado | Beneficio operativo después de sumar partidas consideradas por los Consejeros como partidas de ajuste. Esta medida se concilia con el beneficio operativo estatutario en el estado de resultados y en la nota 2. Se presentan resultados ajustados porque, si se incluyen, estas partidas de ajuste podrían distorsionar la comprensión del desempeño del Grupo para el año y la comparabilidad entre los años presentados. |
Beneficio ajustado antes de impuestos | Beneficio antes de impuestos después de sumar partidas consideradas por los Consejeros como partidas de ajuste. Esta medida se concilia con el beneficio estatutario antes de impuestos en la cuenta de resultados y en la nota 2. Se presentan resultados ajustados porque, de incluirse, estas partidas de ajuste podrían distorsionar la comprensión del desempeño del Grupo para el año y la comparabilidad entre los años presentados. |
Beneficio ajustado del año | Beneficio después de impuestos después de sumar partidas consideradas por los Consejeros como partidas de ajuste. Esta medida se concilia con el beneficio legal después de impuestos en la cuenta de resultados. Se presentan resultados ajustados porque, si se incluyen, estas partidas de ajuste podrían distorsionar la comprensión del desempeño del Grupo para el año y la comparabilidad entre los años presentados. |
Ganancias ajustadas por acción | Beneficio atribuible a los accionistas de la Compañía después de sumar partidas consideradas por los Directores como partidas de ajuste después de impuestos dividido por el número promedio ponderado de acciones ordinarias emitidas durante el año. Esto se concilia con las ganancias básicas por acción en la nota 6. |
Efectivo neto / (deuda) | La posición neta del efectivo en bancos y del endeudamiento del Grupo según el balance. El detalle del movimiento del efectivo/(deuda) neto se muestra en la nota 9. |
12. El Consejo de Administración aprobó la convocatoria preliminar el 20 de diciembre de 2023.
13. El Informe y las Cuentas Anuales completos de 2023 estarán disponibles en breve para su inspección a través del Mecanismo Nacional de Almacenamiento en https://data.fca.org.uk/#/nsm/nationalstoragemechanism y en el sitio web de la Compañía en www.carrsgroup-ir.com. La Compañía publicará una copia del Informe Anual y las Cuentas de 2023 a los accionistas que hayan elegido recibir comunicaciones en papel en enero de 2024. El Informe Anual y las Cuentas completos de 2023 también estarán disponibles en enero de 2024 a pedido del Secretario de la Compañía, Carr's Group plc. , Old Croft, Stanwix, Carlisle, CA3 9BA.
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